Thorin Ekensköld og dværgene i Erebor har genvundet de enorme rigdomme i deres hjemland, men står nu over for konsekvenserne af at have frigivet den skræmmende drage Smaug mod de forsvarsløse indbyggere i Sjöstaden. På samme tid har Sauron, Lord of the Darkness, sendt legioner af orker, der uden advarsel angriber Lonely Mountain. Bilbo er pludselig midt i kampen, hvor han kæmper for sine og hans venners liv, når fem store hære går i krig. Tvinges dværge, nisser og mennesker til at vælge når mørket bliver tykkere? fusionere eller udslettes?